新西兰央行最近宣布了一项旨在管理房地产市场的新举措，即债务收入比（DTI）规则。
这一规则的推出被视为对防范房地产市场繁荣和家庭债务高企所带来的金融风险的重要保护措施之一。
根据这项新规定，自7月1日起，银行将受到严格的限制，不得向债务收入比率超过一定阈值的借款人提供过多贷款。
具体来说——
如果借款人的 DTI 比率超过 6，那么银行向自住者提供的新贷款不得超过总贷款的20%；
如果 DTI 比率超过 7，那么向投资者提供的新贷款同样不得超过总贷款的 20%。
以一个具体例子来说，收入为 10 万纽币的自住者可借贷的金额为 60 万纽币，而投资者可借贷的金额则为 70 万纽币。
与此同时，新西兰央行还计划放宽另一项关键指标，即贷款价值比率（LVR）。
贷款价值比率限制了银行向低存款借款人提供的贷款额度。
在LVR框架下，银行通常会根据借款人的首付或存款决定是否向其提供贷款，以及提供的贷款额度。首付较多的申请人可能会获得更有利的贷款条件，而首付较少的申请人则可能需要支付更高的利率或者额外的贷款保险费用。
目前，新西兰央行决定放宽LVR限制，这意味着首付较少的房贷申请人可能获得更宽松的借贷条件——
LVR的放款限制也将放宽，允许银行最多为20%的首付不高于两成的自住房放款；最多为5%的首付不高于三成的投资房放款。
副行长克里斯蒂安-霍克斯比表示，这两项措施是相辅相成的，将共同降低金融系统的风险。
他解释道：“贷款价值比率（LVR）针对的是拖欠贷款所带来的影响，即在房地产市场下滑时减少潜在的损失金额。
“而债务收入比（DTI）则通过评估借款人继续偿还债务的能力来降低违约的概率。这两者都是减少系统中高风险贷款积累的重要手段。”
最近发布的一份报告显示，随着抵押贷款利率的下降，债务收入比将逐渐成为影响房地产市场的一个重要因素。
这是因为债务收入比规则将减缓房产投资者扩大投资组合的速度，尤其是在房价较高的地区。
总的来说，这些新规定的实施标志着新西兰央行采取了更积极的措施来管理房地产市场，以确保金融系统的稳健性，并防范潜在的风险。
